|
|
|
главная > блог: экономика и политика > Уоррен Баффет и GDJA
Индикатор Уоррена Баффета и GDJI (DJIA в золоте)
Индикатор Уоррена Баффета: стоимость рынка акций к годовому продукты.
Если стоимость рынка акций заметно ниже годового продукта (0.7 - 0.8) - рынок будет расти.
Если стоимость рынка заметно выше годового продукта - рынок будет падать.
Ниже индикатор Уоррена Баффета, автоматически обновляемый по публикуемым данным ФРС.
На графике видно, до какого значения индикатор поднимался перед падением 2000-го и 2008-го годов.
Ниже мой прогноз для себя. На лето 2015 индикатор показывает, что фондовый рынок US перегрет и находится около верхних границ. Рынок ждет очередное падение. По Баффету покупать надо будет при 0.7
Однако, пока подъем может продолжиться и до 2017, и до 2018...
Теперь от меня лично по графику выше:
1. Видно, что в текущем "большом экономическом цикле" (1980-20.0), рынок спеклятивно перегревается до больших величин, чем в прошлом цикле (1950-1980).
2. Указанные Уорреном Бафефтом значения для рынка, при которых надо покупать (0.7 - 0.8), характерны только для среднесрочных падений рынка при прохождении вершины цикла, но не для полного дна.
По графику нас ожидает дно цикла в 2017 - 2020, при котором индикатор Уоррена Баффета покажет 0.3
Если купить при ближайших формальных 0.7-0.8 - только потеряем.
3. Линия поддержки при снижающейся фазе экономического цикла показывает ближайшее падение индикатора, примерно, до 0.5, после чего можно ожидать краткосрочный (на несколько лет) отскок вверх, перед очередным падением.
Еще один индикатор, показывающее текущее место в больших экономических циклах, это индекс Доу Джонс и Wilshire5000 в золоте:
Автообновляемый индикатор GDJI (GoldDJIA)
Восходящее движение (отскок) за счет компенсаторных усилий ФРС завершилось.
Ждем падения мировой экономики ко дну глобального экономического циклак 2018-2019 г.
до уровня 1980 года. И/или нового этапа количественного смягчения.
В продолжение - годовой продукт в золоте и текущий момент:
К концу 2020г моё представление об экономических циклах расширилось до трех типов циклов ( короткие 6-10 лет, средние 30-40 лет, большие 80-100 лет), появились новые индикаторы - представление на 2021 здесь.
2015-06-30
|
|
